09/01/2024
Rischiosità del credito alle famiglie: trend attuali e proiezioni future
L'Osservatorio sul Credito al Dettaglio realizzato da Assofin, CRIF, e Prometeia mette in luce alcune dinamiche interessanti
Nell'attuale scenario economico-finanziario, l'Osservatorio sul Credito al Dettaglio realizzato da Assofin, CRIF, e Prometeia mette in luce alcune dinamiche cruciali. La cautela sul mercato del credito emerge come elemento centrale, influenzata da diversi fattori, tra cui l'incertezza geopolitica, l'inflazione, e l'aumento dei tassi di interesse da parte della BCE.
Credito al consumo: tendenze e variazioni
Nel contesto del credito al consumo, il secondo e il terzo trimestre del 2023 evidenziano un'annullamento della crescita, con una variazione appena positiva del +2,3% nei primi nove mesi. I finanziamenti per l'acquisto di autoveicoli e motocicli rappresentano un punto luminoso, registrando un aumento significativo del +14,1%. Tuttavia, altri settori, come arredo ed elettronica, mantengono un incremento positivo del +6,5%.
Mutui immobiliari: contrazioni e surroghe
I mutui immobiliari alle famiglie subiscono una decisa contrazione del -9,8% nei primi nove mesi del 2023. L'acquisto di abitazioni mostra una diminuzione del -40,5%, evidenziando una forte correlazione tra credito e compravendite residenziali. La surroga, invece, sperimenta una ripresa significativa con un aumento del +56,8%, indicando una strategia delle famiglie di ridurre gli oneri delle rate a tasso variabile.
Rischiosità del credito: stabilità e proiezioni future
Nonostante l'incertezza, il tasso di default del credito alle famiglie rimane leggermente sopra i minimi del 2022. Le politiche di supporto del governo e la predominanza di prestiti a tasso fisso contribuiscono a mantenere stabile la rischiosità. Tuttavia, si prevede un peggioramento della qualità del credito nei prossimi trimestri, influenzato dal rallentamento economico e dall'aumento degli oneri finanziari sul reddito delle famiglie.
Prospettive future nel credito alle famiglie
Le prospettive per il biennio 2024-2025 indicano un progressivo miglioramento del potere di acquisto delle famiglie, con una crescita attesa nei flussi di mutui per l'acquisto abitazioni. Le politiche di offerta caute, tuttavia, limiteranno l'espansione delle consistenze di credito rispetto ai due anni precedenti. Si prevede un aumento della rischiosità, mitigato dalle misure temporanee di sostegno contenute nella legge di Bilancio 2023 e 2024.
Innovazione tecnologica e sostenibilità ESG: nuove frontiere del credito
L'innovazione tecnologica e la sostenibilità ESG emergono come principali driver di crescita nel mercato del credito alle famiglie. La competizione con attori non bancari richiede investimenti in tecnologia, mentre le politiche allineate ai criteri ESG offrono opportunità di espansione. La nuova direttiva sul credito ai consumatori e l'attenzione crescente alla sostenibilità indicano un cambiamento significativo nel panorama del credito.
